خيارات استراتيجيات فحج

يعملون استراتيجيات التداول محايدة استراتيجيات تداول الخيارات المحايدة عند التاجر خيارات لا يعرف ما إذا كان سعر السهم الأساسية سوف ترتفع أو تنخفض. المعروف أيضا باسم الاستراتيجيات غير اتجاهي، فهي سميت بذلك لأن القدرة على تحقيق الربح لا يعتمد على ما إذا كان سعر السهم الأساسية سوف يذهب صعودا أو هبوطا. وبدلا من ذلك، فإن استراتيجية محايدة الصحيحة لاستخدام تعتمد على تقلبات المتوقع لسعر السهم الأساسية. الصعودي على استراتيجيات التداول المحايدة تقلب أن الأرباح عندما الكامنة وراء التحركات تجربة سعر السهم كبيرة صعودا أو هبوطا تتضمن امتطى طويلة. خنق طويلة. الكندور قصيرة والفراشات قصيرة. هبوطي على استراتيجيات التداول المحايدة تقلب أن الأرباح عندما الكامنة تجربة سعر السهم ضئيلة أو معدومة الحركة تتضمن امتطى قصيرة. خنق قصيرة. ينتشر النسبة. الكندور طويلة والفراشات طويلة. على استعداد لبدء التداول ويتم تمويل حساب التداول الجديد الخاص بك على الفور مع 5000 من الأموال الافتراضية التي يمكنك استخدامها لاختبار استراتيجيات التداول الخاصة بك باستخدام منصة التداول الظاهري OptionHouse الصورة دون المخاطرة بشق الانفس المال. بمجرد بدء التداول لريال مدريد، سيكون لديك الأولى 100 الصفقات يكون بدون عمولة (تأكد من النقر من خلال الرابط أدناه وأقتبس من الرمز الترويجي 60FREE خلال الاشتراك) الخيار فحج (لونغ فحج) مثال لنفترض الأسهم XYZ يجري تداوله عند 40 فى يونيو. تاجر خيارات يدخل امتطى الطويل عن طريق شراء وضع يوليو 40 ل 200 ودعوة يوليو 40 200. والخصم صافي المتخذة لدخول التجارة هو 400، وهو أيضا له الخسارة القصوى المحتملة. إذا الأوراق المالية XYZ يجري تداوله عند 50 على انتهاء في يوليو، فإن وضع يوليو 40 تنتهي لا قيمة لها ولكن تنتهي الدعوة يوليو 40 في المال ويحتوي على القيمة الجوهرية لل1000. بطرح الخصم الأولي من 400، ويأتي أرباح امتطى تاجر طويل الصورة إلى 600. وفي انتهاء في يوليو، في حالة الأوراق المالية XYZ ما زال يتداول على 40، على حد سواء وضعت يوليو 40 والدعوة يوليو 40 تنتهي لا طائل منها والتاجر امتطى طويلة يعاني حد أقصى للخسارة التي تساوي الخصم الأولي من 400 اتخاذها لإدخال تجارة. ملاحظة: على الرغم من أننا قد غطت استخدام هذه الاستراتيجية مع الإشارة إلى خيارات الأسهم، وامتطى طويلة ينطبق أيضا باستخدام خيارات المؤسسة، وخيارات المؤشر، وكذلك الخيارات في العقود الآجلة. اللجان لسهولة الفهم والحسابات مبين في الأمثلة السابقة لم تأخذ في الاعتبار عمولة كما هي كميات صغيرة نسبيا (عادة حوالي 10-20) ويختلف عبر شركات السمسرة الخيار. ومع ذلك، لتجار النشط، يمكن للجان تلتهم جزءا كبيرا من أرباحها على المدى الطويل. إذا كنت تتاجر خيارات بنشاط، وأنه من الحكمة أن نبحث عن وسيط اللجان منخفضة. يجب على التجار الذين يتاجرون عدد كبير من العقود في كل صفقة تحقق من OptionsHouse كما أنها توفر رسوم منخفضة فقط 0.15 في العقد (4.95 في التجارة). استراتيجيات مماثلة الاستراتيجيات التالية هي مماثلة لامتطى طويل في أنها هي أيضا استراتيجيات التقلب العالية التي لديها إمكانية الربح غير محدود ومخاطر محدودة. استراتيجية العكس إلى امتطى طويلة هي امتطى قصيرة. وتستخدم تمتد قصيرة عندما يكون من المتوقع تحرك يذكر من سعر السهم الأساسية. تعديل تمتد هناك نوعان من التعديلات الاستراتيجية امتطى، وحزام وقطاع غزة. التي يمكن تنفيذها لإدخال تحيز صعودي أو هبوطي إلى منحنى خطر / مكافأة. على استعداد لبدء التداول ويتم تمويل حساب التداول الجديد الخاص بك على الفور مع 5000 من الأموال الافتراضية التي يمكنك استخدامها لاختبار استراتيجيات التداول الخاصة بك باستخدام منصة التداول الظاهري OptionHouse الصورة دون المخاطرة بشق الانفس المال. بمجرد بدء التداول لريال مدريد، سيكون لديك الأولى 100 الصفقات يكون بدون عمولة (تأكد من النقر فوق من خلال الرابط أدناه وأقتبس من الرمز الترويجي 60FREE خلال الاشتراك) قصير مفترق وصف وامتطى القصير هو مزيج من كتابة كشف المكالمات ( الهابط) والكتابة كشف يضع (الصاعدة)، وكلاهما بنفس سعر التنفيذ وتاريخ انتهاء الصلاحية. معا، فإنها تنتج الموقف الذي يتوقع نطاق تداول ضيق للسهم الكامنة. قبل كانت هناك خيارات، كان من الصعب بالنسبة للمستثمرين للاستفادة مباشرة من التنبؤ الدقيق الذي ألم ر تنطوي على ارتفاع حاد أو سقوط في الأوراق المالية. وامتطى القصير هو مثال على استراتيجية أن يفعل. من خلال جمع اثنين مقدما أقساط في البداية، المستثمر يبني هامش أكبر من الخطأ، بالمقارنة مع الكتابة مجرد مكالمة أو خيار البيع. ومع ذلك، فإن المخاطر كبيرة على الجانب السلبي وغير محدودة في الاتجاه الصاعد، يجب أن يحدث تحرك كبير. قد يكون المستثمر قادرا على تقليل فرصة مهمة عن طريق اختيار المدى الطويل لانتهاء الصلاحية، ومراقبة المخزون الأساسية عن كثب والاستعداد لاتخاذ إجراءات سريعة. لا يزال لا يمكن لقائي تغيير أسس: المكافآت محدودة لخطر غير محدود. صافي الوظيفة (على انتهاء الصلاحية) مثال الأقصى GAIN الخسارة القصوى توقعات تأمل استراتيجية لسعر السهم ثابتا خلال حياة الخيارات، وأو حتى انخفاض مستوى التقلب الضمني. ونظرا لخطر كبير، ينبغي أن تحرك سعر السهم خارج نطاق التداول المتوقع، رأي حول المخزون الصورة الثبات على المدى القريب ومن المرجح أن يكون إلى حد ما عقد بقوة. ملخص هذه الاستراتيجية تنطوي على بيع خيار الشراء وخيار البيع بنفس انتهاء الصلاحية وسعر الإضراب. أنه يستفيد عموما إذا كان سعر السهم وتقلب تبقى ثابتة. الدافع كسب الدخل من بيع قسط. الاختلافات وامتطى قصيرة يفترض أن الدعوة ووضع خيارات لديهما نفس سعر الإضراب. الاطلاع على المناقشات تحت خنق قصيرة عن الاختلاف على نفس الاستراتيجية، ولكن مع إضراب الدعوة العالي وانخفاض إضراب وضع. في تطبيق آخر بعد، يمكن لstockowner حذرا ولكن لا يزال صعودي لحد من موقف الأوراق المالية طويلة موجودة في وقت واحد كتابة في رأس المال امتطى قصيرة، استراتيجية تعرف باسم امتطى اقية أو امتطى تغطيتها. لمناقشة أطول من هذا المفهوم، الرجوع إلى خنق تغطيتها. ماكس فقدان الحد الأقصى لخطر غير محدود. أسوأ ما يمكن أن يحدث هو للسهم ليرتفع إلى ما لا نهاية، والقادمة إلى أسوأ نتيجة هي للسهم لينخفض ​​الى الصفر. في الحالة الأولى، والخسارة هي كبيرة بشكل لا نهائي وفي الثانية، والخسارة هي سعر الإضراب. في كلتا الحالتين، يتم تقليل الخسائر بمقدار الدخل قسط تلقى لبيع الخيارات. إذا كان سعر السهم أعلى من ضربة المكالمة، سيتم تعيين المستثمر وبالتالي ملزمة لبيع الأسهم بسعر الإضراب والشراء في السوق. إذا كان سعر السهم أقل من ضربة وضع، سيتم تعيين المستثمر، وبالتالي تكون ملزمة لشراء السهم عند سعر الإضراب، بغض النظر عن القيمة السوقية أقل. وهذا يعني إما تصفية في السوق لخسارة فورية، أو حفظ الأوراق المالية التي تكلف أكثر من قيمتها السوقية الحالية. يقتصر ماكس كسب الحد الأقصى كسبا للأقساط تلقى في البداية. أفضل ما يمكن أن يحدث هو لسعر السهم، في انتهاء الصلاحية، لتكون بالضبط بسعر الإضراب. في هذه الحالة، كلا الخيارين قصيرة تنتهي لا قيمة لها، والمستثمر جيوب العلاوة المستلمة لبيع الخيارات. الربح / الخسارة والربح المحتمل محدودة للغاية. في أفضل سيناريو، وعقد صفقات بيع إلى انتهاء ويغلق السهم بالضبط بسعر الإضراب، وكلا الخيارين تنتهي دون تعيين. المستثمر ثم يحافظ على أقساط كل من مكالمات ويضع. أي نتيجة أخرى ينطوي يجري تعيين، أو طردهم لتغطية أحدهما أو كلاهما أجزاء من امتطى. اعتمادا على سعر السهم، فإن النتيجة النهائية تكون إما ربح أقل أو خسارة. أقساط مزدوجة تلقى في البداية تقدم هامشا للخطأ يجب أن يبقى خطوة الأسهم في أي من الاتجاهين، ولكن احتمال حدوث خسائر ضخمة. التعادل هذه الاستراتيجية فواصل حتى لو كان، في الانقضاء، وسعر السهم إما أن يكون أعلى أو أقل من سعر إضراب المبلغ الإجمالي للدخل قسط الواردة. في أي من هذه المستويات، ويساوي خيار واحد ق القيمة الجوهرية العلاوة المستلمة للبيع كلا الخيارين، في حين أن الخيار الآخر سوف تنتهي لا قيمة لها. أقساط إضراب التعادل الصاعد تلقت ضربة الجانب السلبي التعادل - أقساط تلقت تقلب مهم للغاية. ان فرص هذه الاستراتيجية الصورة من النجاح سيكون من الأفضل لو كانت تقلب ضمني في الانخفاض. إذا كان سعر السهم ثابتا وتقلب ضمني تقع بسرعة، فإن المستثمر قد يكون تصور قادرة على إغلاق المركز لجني الأرباح جيدا قبل انتهاء الصلاحية. على العكس من ذلك، إذا ارتفع تقلب ضمني بشكل غير متوقع، وأثر على هذه الاستراتيجية هو سلبي للغاية. إمكانية تحريك الكامن وراء نقطة التعادل يبدو احتملا (على الأقل في رأي السوق ق)، وبالتالي تكلفة إغلاق خارج امتطى تصاعد كذلك. يمكن أن تجبر المستثمر ليغلق عند الخسارة، إلا إذا كان لمنع المزيد من الخسائر. الوقت تسوس تأثير إيجابي مهم للغاية. كل يوم يمر دون تحرك في سعر السهم الأساسية يجلب كلا الخيارين يوم واحد أقرب إلى تنتهي، والتي ستكون من الواضح أن المستثمرين الصورة أفضل سيناريو. احالة المخاطر المهمة في وقت مبكر، في حين ممكن في أي وقت، هو أكثر من خطر في ظل ظروف معينة: من أجل الدعوة، قبل يذهب السهم بدون أرباح لوضع، عندما يذهب عميقا في هذه الاموال. ولكن امتطى القصير ينطوي قدمين القصيرة التي يمكن أن تسند في أي وقت خلال فترة من الخيارات، لذلك يجب على المستثمرين أن تراقب احتمال احالة. ويكون على بينة، وهي حالة تشترك فيها الأسهم في إعادة هيكلة أو رسملة الحدث، مثل الاندماج، الاستحواذ، العرضية أو أرباح خاص، يمكن أن التوقعات النموذجية اضطراب تماما بشأن ممارسة مبكرة من الخيارات على الأسهم. المخاطر انتهاء المستثمر لا يمكن أن نعرف على وجه اليقين ما إذا كانت أو لم تكن خصصت حتى يوم الاثنين بعد انتهاء الصلاحية. إذا يحوم السهم فوق وتحت سعر الإضراب قبل يوم من انتهاء الصلاحية، بل لعله تصور أن كلا الخيارين قد يتم تعيين. ان المستثمر للتحضير لعدة حالات الطوارئ، بما في ذلك تم تعيينه على خيار واحد، خيار آخر، على حد سواء، أو لا. لا توجد وسيلة أكيدة لتغطية كل النتائج، ويمكن التخمين خاطئ يؤدي إلى طويلة أو قصيرة موقف الأسهم غير متوقع في يوم الاثنين التالي، تخضع لتحرك سلبي في الأسهم خلال عطلة نهاية الأسبوع. انهيار رصد وتخصيص الموارد للتعامل مع كل النتائج هي وسيلة واحدة للتحضير لهذا الخطر إغلاق امتطى في وقت مبكر هو طريقة أخرى. تعليقات هذه الاستراتيجية هي حقا سباق بين التقلب وتسوس الوقت. التقلب هو العاصفة التي قد تهب في أي لحظة ويسبب خسائر بالغة، أو قد لا تأتي على الإطلاق. مرور الوقت يجلب المستثمر كل يوم أقرب قليلا إلى تحقيق الربح المتوقع. لاحظ أن هذا الموقف هو في الحقيقة دعوة المجردة ووضع عارية مجتمعة. الوظيفة المتعلقة الوظيفة للمقارنة: N / A الرعاة الرسميون منظمة المؤتمر الإسلامي هذا الموقع يناقش الخيارات المتداولة في البورصة التي تصدرها والخيارات شركة المقاصة. أي بيان في هذا الموقع هو أن تفسر على أنها توصية لشراء أو بيع ورقة مالية، أو لتقديم المشورة في مجال الاستثمار. وتشمل خيارات المخاطر وليست مناسبة لجميع المستثمرين. قبل شراء أو بيع الخيار، يجب على الشخص الحصول على نسخة من خصائص ومخاطر خيارات الموحدة. يمكن الحصول على نسخ من هذه الوثيقة من وسيط الخاص، من أي البورصة التي يتم تداولها خيارات أو عن طريق الاتصال وخيارات شركة المقاصة، واحدة شمال فاكر الدكتور جناح 500 شيكاغو، IL 60606 (investorservices theocc). 1998-2016 مجلس صناعة الخيارات - جميع الحقوق محفوظة. يرجى الاطلاع على سياسة الخصوصية واتفاقية المستخدم لدينا. يناقش هذا الموقع الخيارات المتداولة في البورصة التي تصدرها والخيارات شركة المقاصة. أي بيان في هذا الموقع هو أن تفسر على أنها توصية لشراء أو بيع ورقة مالية، أو لتقديم المشورة في مجال الاستثمار. وتشمل خيارات المخاطر وليست مناسبة لجميع المستثمرين. قبل شراء أو بيع الخيار، يجب على الشخص الحصول على نسخة من خصائص ومخاطر خيارات الموحدة (PDF). يمكن الحصول على نسخ من هذه الوثيقة من وسيط الخاص بك أو من أي البورصة التي يتم تداولها خيارات أو عن طريق الاتصال وخيارات شركة المقاصة، واحدة شمال فاكر الدكتور جناح 500 شيكاغو، IL 60606 (خيارات theocc). ر دون تملك حسابا